FreeDoom
New member
Bir yıl önce hükümet ve Amerika'nın en büyük bankaları nadir bir dayanışma anında güçlerini birleştirdi.
Silikon Vadisi Bankası 10 Mart 2023'te çöktükten sonra harekete geçmek zorunda kaldılar ve onu diğer iki kredi veren First Republic ve Signature Bank takip etti. Bankacılık sektörünü tehdit edebilecek (2008'den bu yana en kötüsü) bir krizin yayılma tehlikesiyle karşı karşıya kalan rakipler ve düzenleyiciler, devasa bir kurtarma fonu oluşturdu. Sonunda, sorunlu üç bankanın tümü hükümet tarafından iflas ilan edildi ve satıldı.
En büyük bankalar, küçük rakiplerinin hesaplarını devraldıktan sonra bu dönemde daha da iyi bir performans sergilediler. Ancak aynı zamanda neyin yanlış gittiği ve gelecekteki krizleri önlemek için ne yapılması gerektiği konusunda düzenleyicilere meydan okuma konusunda da daha özgüvenli hale geldiler. Aslında pek çok bankacı ve onların lobicileri bu dönemi bir dönem olarak tanımlamak için acele ediyor. bölgesel Bankacılık krizi, sektörün o dönemde ne kadar endişeli olduğunu küçümseme eğiliminde olan bir terim.
Artan gerilimin bir nedeni, hükümet yetkililerinin kredi verenlerin işlerine zarar vereceğini söylediği ve Silikon Vadisi bankasının çöküşünü durdurmak için çok az şey yaptığı kural değişiklikleri teklif etmesidir. Düzenleyiciler geçen yılki krizin değişikliklerin gerekli olduğunu kanıtladığını söylüyor. Ticari ve konut amaçlı gayrimenkul piyasalarında artan risklere ve sorunlu banka veya finansal, operasyonel veya idari zayıflıklar nedeniyle düşük not alan bankaların sayısının giderek arttığına dikkat çekiyorlar.
Krizden bir yıl sonra durum şu:
Geçen bahar ne oldu?
Geçtiğimiz Mart ayında sadece birkaç gün içinde Silikon Vadisi Bankası bankacılık dünyasının gözdesi konumundan çöküşe geçti. Risk sermayesi müşterilerini ve start-up'ları hedef alan borç veren, faiz oranlarının yüksek olduğu bir dönemde kötüye giden devlet tahvilleri ve ipotekler gibi sözde güvenli yatırımlar konusunda uzmanlaştı.
Bu tek başına kıyamet anlamına gelmeyebilir. Ancak birçoğunun 250.000 ABD Doları tutarındaki federal sigorta limitini aşan hesapları olan gergin mevduat sahipleri paralarını bankadan çekmeye başladığında, yöneticiler endişelerini gideremedi ve bu da bankaya hücuma yol açtı.
Kısa süre sonra diğer iki kredi veren kuruluş (Silikon Vadisi Bankası gibi start-up sektöründe çok sayıda müşterisi olan First Republic ve kripto para birimi odaklı Signature Bank) banka hücumlarından etkilendikleri için kapandılar. Bu üç banka, 2008 mali krizinde başarısız olan 25 bankadan daha büyüktü.
Başarısız olan bankalara ne oldu?
Standart prosedür uyarınca, hükümet yetkilileri başarısız olan bankaları, zararları tüm bankaların katkıda bulunduğu bir fonla karşılanacak şekilde açık artırmaya çıkardı. Silikon Vadisi Bankası, First Citizens Bank tarafından satın alındı. Signature'ın varlıklarının çoğu (son zamanlarda kendi sorunlarıyla boğuşan) New York Community Bank'a gitti ve First Republic, ülkenin en büyük bankası olan JPMorgan Chase tarafından satın alındı.
Normalde federal sigortaya uygun olmayan hesaplara sahip olanlar da dahil olmak üzere mevduat sahiplerinin hiçbiri para kaybetmedi.
Düzenleyiciler bu konuda ne yapıyor?
Pek çok bankacılık düzenleyicisi, en azından kısmen, 2023'e giden yıllarda daha zayıf kurallar için lobi faaliyetleri yürütmekle sektörün kendisini suçluyor. Federal Reserve aynı zamanda kendi gevşek gözetiminin sorumluluğunu da üstlendi. Düzenleyiciler, mevduat sahiplerinin bir web sitesi veya uygulamadaki bir düğmeyi tıklatarak hesaplarını açabildiği bir dönemde, sorunların farklı coğrafi ayak izleri ve müşteri tabanlarına sahip bankalara hızla yayılabileceğinin farkında olarak artık orta ölçekli bankalara daha fazla ilgi gösterdiklerini söylüyorlar. boşaltabilir.
Denetleyici otoriteler bankalara karşı önlem almak için çeşitli önlemler planlıyor. Bunun bir kısmı, büyük bankaların kredilerden ve diğer yükümlülüklerden kaynaklanan riskleri dengelemek için daha fazla sermaye tutmasını gerektiren “Basel III” adı verilen uluslararası bir anlaşmadır. Geçen hafta, bankacılık sektörünün baskısının ardından Fed Başkanı Jerome H. Powell, düzenleyicilerin bu girişimi azaltabilecekleri veya revize edebileceklerinin sinyalini verdi.
Amerika Birleşik Devletleri'nde düzenleyiciler, bankaların kriz durumunda hızla nakit toplama becerisine odaklanan sözde likidite kuralları geliştiriyorlar. Henüz resmi olarak önerilmeyen ancak önümüzdeki aylarda uygulamaya konması beklenen bu kuralların bazıları, geçen yılki krizin önemli bir sorunu olan bankaların sigortalı ve sigortasız mevduat sahiplerindeki payını ele alabilir.
Büyük bankalar neden bu kadar mücadele ediyor?
Büyük bankaların Basel III ve önerilen diğer düzenlemelerin kendilerini cezalandırdığını düşündüklerinin sinyalini verdiklerini söylemek yeterli. Düzenleyicilere yazdıkları yorum mektuplarında, geçen yıl sistemin istikrara kavuşturulmasına yardımcı olduklarını ve önerilen kuralların maliyetlerinin sonuçta kredi vermelerini engelleyebileceğini veya işleri daha az düzenlemeye tabi banka dışı kredi veren kuruluşlara kaydırabileceğini savundular.
ABD'nin belki de en görünür bankacılık lideri olan JPMorgan'dan Jamie Dimon, iki hafta önce özel bir konferansta müşterilerine Silikon Vadisi Bankası'nın çöküşünün başka bir kredi veren kuruluşta da tekrarlanabileceğini söylemişti. Haberler kaydına göre Bay Dimon şunları söyledi: “Faiz oranları yükselirse ve ciddi bir durgunluk olursa, başka bir grup bankada da aynı sorunu yaşarsınız.”
Şöyle ekledi: “Sistematik olacağını düşünmüyorum, bunun dışında bankaya hücum olursa insanlar korkacak. İnsanlar paniğe kapılacak. Bunu gördük. Bu sorunu çözemedik.”
Bankalar için en acil risk nedir?
İki kelime: emlak.
Birçok banka, ticari ofis binası sahiplerinin beklenen kredi zararlarını karşılamak için milyarlarca dolar ayırdı. Pandemiden bu yana daha fazla insan uzaktan çalıştığından bu binaların değeri düştü. Bu tür sorunlar, özellikle geçen hafta, diğer şeylerin yanı sıra, ayakta kalabilmek için eski Hazine Bakanı Steven Mnuchin'den milyar dolarlık bir kurtarma paketini kabul eden New York Community Bank'ın üzerinde baskı yarattı.
Silikon Vadisi Bankası 10 Mart 2023'te çöktükten sonra harekete geçmek zorunda kaldılar ve onu diğer iki kredi veren First Republic ve Signature Bank takip etti. Bankacılık sektörünü tehdit edebilecek (2008'den bu yana en kötüsü) bir krizin yayılma tehlikesiyle karşı karşıya kalan rakipler ve düzenleyiciler, devasa bir kurtarma fonu oluşturdu. Sonunda, sorunlu üç bankanın tümü hükümet tarafından iflas ilan edildi ve satıldı.
En büyük bankalar, küçük rakiplerinin hesaplarını devraldıktan sonra bu dönemde daha da iyi bir performans sergilediler. Ancak aynı zamanda neyin yanlış gittiği ve gelecekteki krizleri önlemek için ne yapılması gerektiği konusunda düzenleyicilere meydan okuma konusunda da daha özgüvenli hale geldiler. Aslında pek çok bankacı ve onların lobicileri bu dönemi bir dönem olarak tanımlamak için acele ediyor. bölgesel Bankacılık krizi, sektörün o dönemde ne kadar endişeli olduğunu küçümseme eğiliminde olan bir terim.
Artan gerilimin bir nedeni, hükümet yetkililerinin kredi verenlerin işlerine zarar vereceğini söylediği ve Silikon Vadisi bankasının çöküşünü durdurmak için çok az şey yaptığı kural değişiklikleri teklif etmesidir. Düzenleyiciler geçen yılki krizin değişikliklerin gerekli olduğunu kanıtladığını söylüyor. Ticari ve konut amaçlı gayrimenkul piyasalarında artan risklere ve sorunlu banka veya finansal, operasyonel veya idari zayıflıklar nedeniyle düşük not alan bankaların sayısının giderek arttığına dikkat çekiyorlar.
Krizden bir yıl sonra durum şu:
Geçen bahar ne oldu?
Geçtiğimiz Mart ayında sadece birkaç gün içinde Silikon Vadisi Bankası bankacılık dünyasının gözdesi konumundan çöküşe geçti. Risk sermayesi müşterilerini ve start-up'ları hedef alan borç veren, faiz oranlarının yüksek olduğu bir dönemde kötüye giden devlet tahvilleri ve ipotekler gibi sözde güvenli yatırımlar konusunda uzmanlaştı.
Bu tek başına kıyamet anlamına gelmeyebilir. Ancak birçoğunun 250.000 ABD Doları tutarındaki federal sigorta limitini aşan hesapları olan gergin mevduat sahipleri paralarını bankadan çekmeye başladığında, yöneticiler endişelerini gideremedi ve bu da bankaya hücuma yol açtı.
Kısa süre sonra diğer iki kredi veren kuruluş (Silikon Vadisi Bankası gibi start-up sektöründe çok sayıda müşterisi olan First Republic ve kripto para birimi odaklı Signature Bank) banka hücumlarından etkilendikleri için kapandılar. Bu üç banka, 2008 mali krizinde başarısız olan 25 bankadan daha büyüktü.
Başarısız olan bankalara ne oldu?
Standart prosedür uyarınca, hükümet yetkilileri başarısız olan bankaları, zararları tüm bankaların katkıda bulunduğu bir fonla karşılanacak şekilde açık artırmaya çıkardı. Silikon Vadisi Bankası, First Citizens Bank tarafından satın alındı. Signature'ın varlıklarının çoğu (son zamanlarda kendi sorunlarıyla boğuşan) New York Community Bank'a gitti ve First Republic, ülkenin en büyük bankası olan JPMorgan Chase tarafından satın alındı.
Normalde federal sigortaya uygun olmayan hesaplara sahip olanlar da dahil olmak üzere mevduat sahiplerinin hiçbiri para kaybetmedi.
Düzenleyiciler bu konuda ne yapıyor?
Pek çok bankacılık düzenleyicisi, en azından kısmen, 2023'e giden yıllarda daha zayıf kurallar için lobi faaliyetleri yürütmekle sektörün kendisini suçluyor. Federal Reserve aynı zamanda kendi gevşek gözetiminin sorumluluğunu da üstlendi. Düzenleyiciler, mevduat sahiplerinin bir web sitesi veya uygulamadaki bir düğmeyi tıklatarak hesaplarını açabildiği bir dönemde, sorunların farklı coğrafi ayak izleri ve müşteri tabanlarına sahip bankalara hızla yayılabileceğinin farkında olarak artık orta ölçekli bankalara daha fazla ilgi gösterdiklerini söylüyorlar. boşaltabilir.
Denetleyici otoriteler bankalara karşı önlem almak için çeşitli önlemler planlıyor. Bunun bir kısmı, büyük bankaların kredilerden ve diğer yükümlülüklerden kaynaklanan riskleri dengelemek için daha fazla sermaye tutmasını gerektiren “Basel III” adı verilen uluslararası bir anlaşmadır. Geçen hafta, bankacılık sektörünün baskısının ardından Fed Başkanı Jerome H. Powell, düzenleyicilerin bu girişimi azaltabilecekleri veya revize edebileceklerinin sinyalini verdi.
Amerika Birleşik Devletleri'nde düzenleyiciler, bankaların kriz durumunda hızla nakit toplama becerisine odaklanan sözde likidite kuralları geliştiriyorlar. Henüz resmi olarak önerilmeyen ancak önümüzdeki aylarda uygulamaya konması beklenen bu kuralların bazıları, geçen yılki krizin önemli bir sorunu olan bankaların sigortalı ve sigortasız mevduat sahiplerindeki payını ele alabilir.
Büyük bankalar neden bu kadar mücadele ediyor?
Büyük bankaların Basel III ve önerilen diğer düzenlemelerin kendilerini cezalandırdığını düşündüklerinin sinyalini verdiklerini söylemek yeterli. Düzenleyicilere yazdıkları yorum mektuplarında, geçen yıl sistemin istikrara kavuşturulmasına yardımcı olduklarını ve önerilen kuralların maliyetlerinin sonuçta kredi vermelerini engelleyebileceğini veya işleri daha az düzenlemeye tabi banka dışı kredi veren kuruluşlara kaydırabileceğini savundular.
ABD'nin belki de en görünür bankacılık lideri olan JPMorgan'dan Jamie Dimon, iki hafta önce özel bir konferansta müşterilerine Silikon Vadisi Bankası'nın çöküşünün başka bir kredi veren kuruluşta da tekrarlanabileceğini söylemişti. Haberler kaydına göre Bay Dimon şunları söyledi: “Faiz oranları yükselirse ve ciddi bir durgunluk olursa, başka bir grup bankada da aynı sorunu yaşarsınız.”
Şöyle ekledi: “Sistematik olacağını düşünmüyorum, bunun dışında bankaya hücum olursa insanlar korkacak. İnsanlar paniğe kapılacak. Bunu gördük. Bu sorunu çözemedik.”
Bankalar için en acil risk nedir?
İki kelime: emlak.
Birçok banka, ticari ofis binası sahiplerinin beklenen kredi zararlarını karşılamak için milyarlarca dolar ayırdı. Pandemiden bu yana daha fazla insan uzaktan çalıştığından bu binaların değeri düştü. Bu tür sorunlar, özellikle geçen hafta, diğer şeylerin yanı sıra, ayakta kalabilmek için eski Hazine Bakanı Steven Mnuchin'den milyar dolarlık bir kurtarma paketini kabul eden New York Community Bank'ın üzerinde baskı yarattı.